市场跟踪|9月行情回顾、国庆假期汇总、10月前瞻

A、9月行情回顾

a、全球市场

湾湾和纳指新高，棒指和日经趋势向上，A股却不跟。深指和创指反倒跌破7月底的低点。

美股近期热点轮动到AMD和英特尔的CPU【涨价】，不断增长的需求将填平每一处低洼地带，什么时候轮到中国的半导体设备材料/国产算力/新能源呢？

b、大资金

节前【国庆、春节】资金休息为主，此时降仓降频，甚至空仓最佳

B、国庆假期汇总

a、假期人流增多，首日铁路客流甚至创了记录，但单客旅游和零售支出偏软，属于大胆出行，小心过日子。

b、外围，虽然美债利率高企，但美股和日指涨势不错。

c、科技这边，美版国产替代板上钉钉，光通信短期不会有影响，但叙事天花板被限制。反过来我们的国产化叙事预期加强。

C、10月行情前瞻

a、指数，国庆节前的几天，量能缩到1.5万亿以下的地量，指数将会进入跌无可跌的修复状态。

b、资金，节后大资金吭哧吭哧猛干。

c、美11月初中期选举临近，是否无视不确定性直接冲？